2013年03月13日公告,安徽山鹰纸业股份有限公司第五届董事会第八次会议于2013年3月12日召开,会议审议并通过了《关于发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易方案的议案》。山鹰纸业以非公开发行股份的方式向泰盛实业、吉顺投资、泰安投资、众诚投资、速丰投资及吴丽萍等25名自然人购买其拥有的吉安集团100%股份。同时山鹰纸业通过询价的方式向符合条件的不超过10名(含10名)特定对象非公开发行股份募集配套资金,金额不超过本次交易总金额的25%,所募资金用于补充流动资金。此外,泰盛实业以261,757,834.80元现金协议收购山鹰集团持有的山鹰纸业118,980,834股存量股份,占山鹰纸业总股本7.50%。本次重大资产重组方案完成后,吉安集团将成为本公司的全资子公司,泰盛实业将成为本公司第一大股东,吴明武、徐丽凡夫妇将成为本公司实际控制人。

　　山鹰纸业与吉安集团作为两家大型造纸企业,主营业务均为包装纸及纸板、纸箱的生产和销售。本次资产重组完成后,公司的主营业务将不会发生变化,但产能规模将从90万吨上升至225万吨、6亿㎡上升至10亿㎡,且将获得国外废纸收购业务,产业链得到极大延伸,将成为国内造纸行业的龙头企业之一。重组也有利于改变公司当前的盈利状况,对公司未来业绩有一定影响。

　　但按照重组后股本32.16亿和净资产60.307亿估算,折合每股净资产1.87元,对应市净率1.45倍,高于目前行业均值1.35倍和行业中值1.44倍。股价继续上涨的动力正在逐渐减弱,此次事件利好前期已基本释放,对后市股价影响较小。